Пусть платит кто-то другой

1. Меня восхищает бизнес-модель «купи сейчас, плати потом» (Buy Now, Pay Later, BNPL). Человек покупает на сайте товар в рассрочку на, скажем, три месяца. Продавец получает деньги сразу, но платит за это комиссию в 10–15%, что для продавца вполне приемлемо по сравнению со стоимостью привлечения покупателя.

2. Смотрим на экономику: 15% за 3 месяца — это 5% в месяц, что грубо составляет 60% годовых. Если будет даже половина дефолтов — 30% годовых. Для тех, кто пускает в оборот свои деньги — это очень приличная доходность. К тому же, учитывая размер рынка покупателей, вливать туда можно совершенно неприличные суммы с приемлемыми рисками.

3. Дополнительная прелесть в том, что для владельца денег стоимость привлечения оказывается на порядки меньше, чем при попытках втюхивания индивидуальных кредитов частникам. Не нужно тратить деньги на привлечение каждого клиента, пытаясь уместить стоимость такого привлечения внутрь своей доходности. Достаточно привлекать магазины, которые будут «продавать» эту рассрочку своим клиентам. То есть в привлечение одного магазина можно вложить много денег, но в пересчете на одного клиента это окажется дешевле, чем бегать за каждым клиентом по интернету с рекламой наперевес.

4. А самое главное — это всем выгодно: и покупателю, и магазину, и владельцу денег. Недаром в стартапы, работающие по этой модели, сейчас активно вливают деньги. Причём модель можно применять в разных вариантах. Например, недавно писал в FF про стартап, который перевернул модель и даёт рассрочку продавцам на возврат денег за возвращаемый товар покупателям — а покупатели получают деньги мгновенно ещё даже до отправки возвращаемого товара.

5. Интересно, что модель BNPL — это модель обычного кредита, но вывернутая наизнанку. За кредит покупателя теперь платит не сам покупатель, а продавец. Сразу закрадывается мысль, что есть ещё какие-то традиционные модели, где можно найти неожиданного плательщика за происходящий «праздник жизни». Хм, стоит над этим подумать.